（盧俊杰/圖）

以貸養(yǎng)貸

又是倒霉的一天,。22歲的蘇鵬在和老板拜訪客戶途中,，手機意外摔裂。壓抑已久的煩悶,，順著那道扭曲的黑色裂紋,，轟然迸裂。

2020年,，畢業(yè)不久的蘇鵬就職于廣東一家初創(chuàng)互聯(lián)網(wǎng)公司,。因業(yè)務(wù)和回款雙雙承壓，好不容易收到項目結(jié)款,，老板會預(yù)留出自己還房貸和養(yǎng)家的部分,，有剩余再給員工發(fā)工資，如何發(fā)放也親疏有別,。在長達(dá)七八個月里,，蘇鵬的工資就沒一次性發(fā)齊過。每個月都會被分拆成數(shù)次發(fā),，每次千余元不等,，最多時加起來也不足3500元。

許是為了排解對老板的怨氣,，許是受“悅己消費”浪潮的助推,，他也說不清是哪些交錯的內(nèi)外因素經(jīng)歷了怎樣的彎彎繞繞，最終化作了消費的沖動,?？傊^去一直用著兩千元以下安卓手機的蘇鵬，突然心一橫,，決定入手一臺新款蘋果手機,。

問題來了：如何在收入大幅縮水的背景下，完成消費升級式的“悅己”,？捷徑近在手邊,。

1998年出生的蘇鵬成長于消費金融發(fā)展和普及的年代。數(shù)據(jù)分析機構(gòu)尼爾森于2019年年底發(fā)布的《中國年輕人負(fù)債狀況報告》顯示,，86.6%的年輕人都在使用信貸產(chǎn)品,，其中有近一半的人把信貸產(chǎn)品當(dāng)作“支付工具”使用，年輕人平均債務(wù)收入比為41.75%,，僅13.4%的年輕人零負(fù)債,。

此前，蘇鵬已對京東白條和螞蟻花唄等消費信貸產(chǎn)品十分熟悉,。這兩款產(chǎn)品分別于2014年和2015年上線,，主打“先消費，后付款”,，最初還僅限平臺內(nèi)使用,，隨后便逐步拓展至線上線下多元消費場景。蘇鵬主要將這類信貸產(chǎn)品用于線上購物和到店支付,，提現(xiàn)功能使用的頻率較低,，通常兩三個月一次，每次千元左右,，還款壓力并不大,。

可這次，為滿足線下購機需求,，他瞄準(zhǔn)了一家知名電商平臺旗下的大額現(xiàn)金借款產(chǎn)品,，“放款迅速、額度靈活,、取現(xiàn)方便”的宣傳詞頗合他心意,。該款借貸產(chǎn)品的年化利率為23%（注：對于金融機構(gòu)的金融借款，利率的司法保護上限為年利率24%,；民間借貸利率的司法保護上限為1年期貸款市場報價利率（LPR）的4倍，當(dāng)前大約為12.4%）,。

據(jù)西南證券2025年3月發(fā)布的《消費金融行業(yè)發(fā)展脈絡(luò)梳理及投資分析》,，以蘇鵬為代表的“新市民人群（注：包括但不限于進城務(wù)工人員、新就業(yè)大中專畢業(yè)生等）”,、中低收入人群及靈活就業(yè)人群是消費金融公司的核心業(yè)務(wù)對象,。這類長尾客群整體收入水平穩(wěn)定性較差、應(yīng)對財務(wù)風(fēng)險的能力較弱，一旦經(jīng)歷經(jīng)濟周期波動或個人突發(fā)事件,，便可能無法按時償還貸款,，故消金公司在利率定價方面總體較高,。

以某消金公司披露的產(chǎn)品信息為例,，截至2023年年末，該公司的信貸產(chǎn)品年化利率主要集中在7.2%-23.76%,，其中年化利率在15%-20%和20%及以上的貸款占比超八成,。

“23%”的年化率意味著什么？蘇鵬毫無概念,?？吹健疤岈F(xiàn)一萬元，分期12個月,，每個月的利息只有一兩百元”的界面提示后,，他沒有任何猶豫。僅需上傳身份證,、填寫好學(xué)歷和社保信息后,，1萬元閃電到賬。

更換工作后,，蘇鵬的月薪漲到萬余元,。受網(wǎng)上“信用卡刷得越多,，信用分越高”的說法鼓動,，蘇鵬又激活了信用卡,。被借貸平臺作為營銷噱頭的“額度PK”，也成為部分年輕人在朋友圈中暗自較勁的“面子之戰(zhàn)”。

網(wǎng)貸入口無處不在,，借款“秒到賬”的即時滿足，疊加彈性分期,、延遲支付的機制設(shè)計,，助長了部分年輕群體的超前消費沖動。那個階段,，蘇鵬購物已經(jīng)不太考慮價格：一次逛街就能花掉5000元,，請朋友吃飯刷掉1000元才有面子,；想聽演唱會，一個月能看上三四場,，門票加上往返交通費,、住宿費等，單次就需要兩三千元……很快,，他的信用卡額度先是突破了兩萬元,，不久又越過了三萬元。

由于沒有記賬的習(xí)慣,，蘇鵬仿佛蒙眼踏上了一條失控的傳送帶,。到2021年，以貸養(yǎng)貸已成為他的日常,。

“比如月末信用卡要還1萬多元,，可工資除去房租、生活費就只剩下三四千元,。信用卡不能提現(xiàn),，不想逾期就只能去網(wǎng)貸平臺借。我一般會提前五六天借個六千到一萬元,，到了還款期先把窟窿堵上,。借多了，A平臺不給貸,，就去找B平臺,。”因為借錢太過容易,，蘇鵬并不焦慮,。至于下個月要怎么還，下個月再考慮,。

然而,，為了避免逾期而以貸養(yǎng)貸更像是在飲鴆止渴。截至2025年1月,，27歲的他已經(jīng)負(fù)債近40萬元,，每月還款額逼近3萬元。站在新一年的起點,，蘇鵬看著觸目驚心的數(shù)字,，心慌突然猛烈襲來。他意識到自己不能再貸下去了,，早已注定的終點還是來了,。

網(wǎng)貸入口無處不在，借款“秒到賬”的即時滿足,，疊加彈性分期,、延遲支付的機制設(shè)計，助長了部分年輕群體的超前消費沖動,。（盧俊杰/圖）

一個黑了,，接著全黑了

債務(wù)危機不僅吞噬著部分初入社會的年輕人，也將一些中年人拽入無底黑洞,。

39歲的安茜聲音柔和,，透著一絲波瀾不驚的沉穩(wěn)。丈夫比她年長一歲,，婚后二人在廣州購入一套小兩居,。迎來二孩后，又在佛山添置了一套120平米的三居室,，總價220萬元,，首付三成，是典型的中產(chǎn)家庭,。

夫妻倆從事了十幾年的房地產(chǎn)銷售,，見證了行業(yè)順風(fēng)順?biāo)狞S金年代。2016年,，全國房地產(chǎn)的銷售額超越2013年的峰值,，創(chuàng)下歷史新高。市場狂熱,，安茜的丈夫作出了下海掘金的決定,。

這是理性思考后的結(jié)果——他當(dāng)時32歲，繼續(xù)留在地產(chǎn)公司任銷售總監(jiān),，收入固然可觀,，但礙于學(xué)歷等因素，后續(xù)升遷會有瓶頸,；即便往后不被排擠,，大概率四五十歲還在原地踏步，終究會被后浪拍在沙灘上,。與其到時陷入被動,，不如為長遠(yuǎn)計，在還有選擇的年紀(jì)搏一把,。安茜支持丈夫的選擇,，但兩個孩子一嬰一幼，這意味著她需要投入更多時間照顧家庭,。一番斟酌后,，安茜離職做了全職媽媽。

順利完成初期的幾個小項目后,，安茜的丈夫與合伙人看中了在廣州天河區(qū)投資商業(yè)公寓的商機,?！爱?dāng)時政府規(guī)劃了很多商業(yè)用地，公寓和商鋪市場很熱,，有些地方百來萬元就能上車,。很多同行躍躍欲試，一旦遇到不錯的機會,，就生怕錯失,。”在跟公寓業(yè)主方簽訂了包銷對賭協(xié)議后,，他們投入了大量資金用于前期廣告包裝和外立面整改,。作為三個股東之一，安茜的丈夫出資200萬元,，這是一家人的全部積蓄,。

然而僅半年后，廣州的土地市場便呈降溫態(tài)勢,，并在此后一年持續(xù)轉(zhuǎn)冷,。投資幾乎“打了水漂”。為了挽回?fù)p失,，公司從廣州轉(zhuǎn)戰(zhàn)佛山,，開始拓展地產(chǎn)電銷業(yè)務(wù)。那也是夫妻二人在銀行大規(guī)模貸款的開始,。

截至新冠疫情前,，通過在銀行的消費貸、信用貸,、房產(chǎn)抵押貸等形式,，二人名下的貸款數(shù)額已超百萬元。不過由于彼時企業(yè)經(jīng)營總體平穩(wěn),，逾期的壓力并不大,。然而自2020年下半年房地產(chǎn)市場步入深度調(diào)整期，房企的整體資金來源下降,，特別是隨著多家地產(chǎn)龍頭先后爆雷,，多米諾骨牌效應(yīng)開始顯現(xiàn)，“甲方倒了,，乙方拿不到甲方的結(jié)款,，我們這樣小的丙方、丁方更是回款無望,?！?/p>

因為公司仍有業(yè)務(wù)推進，為了“留得青山在”,，安茜和丈夫開始做各種小額貸款,?！靶袠I(yè)好的時候，銀行都追著你放款,；后來行業(yè)低迷,，再加上我們本來負(fù)債就高，銀行這扇門就關(guān)閉了,，我們只能去找其他窗口。我們要養(yǎng)員工,，也要養(yǎng)自己,。如果真的逾期了，公司日后的經(jīng)營會大受影響,?！?/p>

不同于此前在銀行貸款，利率一般在7%-8%,，小額貸的利率大都是20%起步,。有一次著急周轉(zhuǎn)，在一位剛?cè)肼毮持鹑诠镜呐笥呀榻B下,，她并未仔細(xì)閱讀合同條款就急著簽訂了一筆近100萬元的二次抵押貸（注：已做抵押獲得貸款后的房產(chǎn),，其市場價值大于所抵押債務(wù)的余額部分可以再次抵押貸款）。

錢一周不到就到賬了,，但安茜事后回過神來,，才發(fā)現(xiàn)這筆貸款收取的費用除了基本的利息，還包括“三費”,，即服務(wù)費,、保險費和擔(dān)保費?！袄始尤M,，直接去到了近30%。100萬元的借款,，每個月要還2萬,，幾乎九成都是在還利息?！?/p>

夫妻倆期盼著行業(yè)回暖,，卻遲遲未能等到。竭力保住公司的代價太過高昂,，等到不得不放下執(zhí)念時,，已然泥足深陷。最初,，兩人還計劃著先保住一個人的征信,，直到2023年年中,，安茜的征信也潰了堤，“一個黑了,，接著全黑了,。”

（盧俊杰/圖）

托底與漏底

退無可退,，蘇鵬決定向父母坦白,。

這并非是做好了讓雙親收拾爛攤子的打算，他最擔(dān)心的還是逾期后被催收方“爆通訊錄”（注：因部分貸款協(xié)議里包含個人信息收集和使用條款等原因,，催收方會在發(fā)生逾期后不分時段地電話或短信“轟炸”借貸人通訊錄中的聯(lián)系人,，以逼迫借貸人還款）。如果父母終究會知曉,，他希望這個晴天霹靂至少由自己告知,。

為了讓父母過個好年，他將坦白時間定在了元宵節(jié)后的第一個周末,。撥打電話前,，他做了漫長的心理準(zhǔn)備，憂心父母是否能承受得起這樣的打擊,。那場對話的細(xì)節(jié),，蘇鵬已不愿回憶，“這不是筆小數(shù)目,，說出來,，家庭多多少少都被破壞了?！?/p>

實際上,，父母并沒有為蘇鵬托底的義務(wù)。根據(jù)相關(guān)法律規(guī)定,，除非父母作為共同借款人簽署借貸合同,，或者以擔(dān)保人的身份訂立有效擔(dān)保合同，具有完全民事行為能力的成年人應(yīng)當(dāng)獨立承擔(dān)民事責(zé)任,。

即便從法律意義上并不存在“子債父償”,，蘇鵬的父母還是決定幫他清償債務(wù)?！八麄冇X得靠我那點工資,，這么多錢不知得還到猴年馬月。年紀(jì)輕輕就頂著黑了的征信,，以后要怎么辦,？”

3月初，父母拿出積蓄為蘇鵬結(jié)清了所有負(fù)債。掙脫了利息膨脹的夢魘,，蘇鵬覺得如釋重負(fù),，取而代之的是深深的愧疚。開具完結(jié)清證明后,，他打算將這些貸款A(yù)pp徹底卸載,。不過，因為五個平臺均已逾期,，這依然會在他的個人信用報告中留下負(fù)面記錄,。據(jù)《征信業(yè)管理條例》，征信機構(gòu)對個人不良信息的保存期限,，自不良行為或者事件終止之日起,，為期5年。

安茜就沒那么幸運了,。80后的她上有老、下有小,，沒人能為夫妻倆托底,。當(dāng)他們成為負(fù)債人后，整個家的底就漏了,。

2024年年初,，那個傾注了兩人夢想和全部儲蓄的公司最終被注銷。此后的一年里,，夫妻倆都在努力找工作還債,。最初，考慮到月薪三五千元的文職崗位很難填平如此龐大的債務(wù),，安茜的丈夫希望能重拾舊業(yè),。然而地產(chǎn)行情慘淡，即便有管理崗招募,，年齡也限定在30歲左右,。后來，他對行業(yè),、職位,、薪資已經(jīng)沒有任何要求，但用人單位還是想要“年輕的”,，質(zhì)疑他“怎么快四十才想到轉(zhuǎn)行”,。

去當(dāng)網(wǎng)約車司機呢？二人名下曾有一臺“稍好”的車,，但早已賣掉還債,，剩下的一臺已經(jīng)超過了平臺要求的車齡年限。租車呢？看似起點低,，但算完賬,，更像是在幫他人養(yǎng)車。再投資一輛新車,？資金從哪里來,？要不出省甚至出國務(wù)工？湊不到啟動資金不說,，誰又能幫忙照顧年邁的雙親和年幼的子女,。安茜進退維谷。

職業(yè)空窗期,，二人只能靠兼職維持生計,。丈夫在一家本地的生鮮電商平臺做分揀員，時薪在一二十元左右,。安茜則在某物流服務(wù)平臺做外包客服,，接聽時段需要在平臺自行搶單，越是高峰時段,，競爭越激烈,。客服工作通常按成功接聽人次計酬,，即便一天能搶到2-3小時的時段,，一個月的收入也不足千元。

最初,，安茜會主動聯(lián)系出借方,，坦承家中境況，希望爭取展期（注：指債務(wù)到期時,，債權(quán)雙方協(xié)商延長原定還款期限）,。相較之下，銀行會相對“好溝通”,。2024年房貸逾期后,，安茜曾與貸款的國有銀行達(dá)成了展期半年的協(xié)議，條件是在展期屆滿前全額清償所欠本息,。小額貸平臺則不同,，要么找不到對接人，要么客服答應(yīng)反饋,，但隨后便會被海量的催收信息淹沒,。

“只要不關(guān)機，一個小時就有二三十通電話,，都是不同的號碼換著人打,。有的還能好言提醒,，有的說話就很難聽，會問你爸媽知道么,？你兒子女兒的學(xué)校知道么,？還會威脅說，不還錢,，明天就上門,。”考慮到二老有高血壓,，他們當(dāng)時尚未告知,，只能懇請催收方顧及老人身體?？蓪Ψ讲灰詾橐?，改天就敲開了老人的房門，要求查核房產(chǎn),。

相比負(fù)債,，兼職的收入杯水車薪。安茜的丈夫仍在投簡歷,，但暴力催收的陰影始終高懸,。“很神奇,，只要你找到工作，催收電話很快就打到公司前臺,，工作可能就黃了,。欠債還錢天經(jīng)地義，但問題是,，當(dāng)我每天被電話轟炸,、無法生活，甚至因此丟了工作,，還怎么還錢呢,？”不久后，夫妻倆雙雙更換了電話號碼,，成為催收方眼中“故意失聯(lián)”的負(fù)債人,。

二人購于廣州的房子，目前由父母居住,，已被抵押,。自住的佛山房產(chǎn)也在掛牌出售，雖然已經(jīng)足額交滿七年房貸,，但既然供不起了,，安茜也并不執(zhí)意留下。在附近租房每月需3000元左右，是月供的三分之一,?？煞孔幼?024年1月掛牌，已多次降價,，無奈房源太多,，看房的人卻寥寥。作為家中唯一可變現(xiàn)的資產(chǎn),，這套房的購入價是220萬元,，但近期同片區(qū)類似戶型的成交價已跌至160萬元，比安茜的心理價位至少低了20萬元,。

更讓她擔(dān)憂的是,，半年的展期已于兩個月前到期，她依然沒有還款的能力,。若銀行拒絕二次展期,，房子可能會被收回拍賣。法拍房的成交價常常低于市價,。屆時,，夫妻倆可能不僅需要補足與剩余貸款本息之間的差額，還需承擔(dān)評估費,、執(zhí)行費等額外費用,。為此，安茜設(shè)定了半年的倒計時,，如果到時工作依然沒有轉(zhuǎn)機,，就只能割肉處理。

如果丈夫不出來創(chuàng)業(yè),，現(xiàn)狀是否會不同,？安茜也曾有過怨懟，但經(jīng)過一番推演,，又覺得那些看似分岔的路口,，實則殊途同歸。既然命中“必有這一劫”,，她只能堅強,。“很多欠債人不是惡意借款不還,，有很多曾經(jīng)也是社會各行業(yè)的人才,，也曾努力創(chuàng)業(yè)，為GDP,、就業(yè)率貢獻(xiàn)過力量,。我們只希望能有一些活下去的空間,，能正常工作，努力掙錢還清債務(wù),。你還得要活著,，你不活著，小的怎么辦,？老的怎么辦,？四十歲不是正值壯年么？總還是有機會的吧,？”

2025年2月底,，江蘇銀行接連掛出4批個人不良貸款轉(zhuǎn)讓項目，引發(fā)網(wǎng)上熱議,。根據(jù)轉(zhuǎn)讓公告,，這4批不良貸款全部來自個人網(wǎng)貸產(chǎn)品，未償本息合計約70.9億元,，涉及到的借款人戶數(shù)近33萬戶,，借款人加權(quán)平均年齡約為38歲。

還有所謂“債務(wù)優(yōu)化中介”忽悠負(fù)債人通過做高房價騙取銀行住房按揭貸款,，甚至偽造經(jīng)營資質(zhì)騙取經(jīng)營貸,，導(dǎo)致債務(wù)越“優(yōu)化”越多……（盧俊杰/圖）

“救命稻草”

最近幾年，王敏處理過大量金融機構(gòu)合同糾紛案件,。她是四川明之鑒律師事務(wù)所專職律師,，工作的律所客戶覆蓋國有五大行。

為持續(xù)優(yōu)化資產(chǎn)質(zhì)量指標(biāo)并滿足金融監(jiān)管要求,，銀行需要按節(jié)奏做好不良資產(chǎn)壓降工作,。2023年發(fā)布的《商業(yè)銀行金融資產(chǎn)風(fēng)險分類辦法》將金融資產(chǎn)按照風(fēng)險程度分為五類——正常類、關(guān)注類,、次級類,、可疑類,、損失類,，后三類合稱不良資產(chǎn)?！掇k法》明確規(guī)定,，金融資產(chǎn)逾期后應(yīng)至少歸為關(guān)注類，逾期超過90天,、270天應(yīng)至少歸為次級類,、可疑類，逾期超過360天應(yīng)歸為損失類,。

逾期發(fā)生后,，銀行會首先通過短信,、電話等途徑履行債務(wù)催告義務(wù)。一段時間催收未果,，金融機構(gòu)則會委托律所啟動司法追償程序,。

一般情況下，移交到王敏手中的案件逾期都已超過90天,?！耙苑抠J為例，若銀行當(dāng)季清逾目標(biāo)為1000萬元,，則律所同期代理案件的總金額通常遠(yuǎn)超于此,，以留有一定空間。律師可以自行調(diào)控先操作哪些‘好收’的案子,，以何種方式協(xié)助銀行完成清收任務(wù),。”王敏介紹,。

個人貸款案件金額小,、數(shù)量大、情況雜,、執(zhí)行難,，而基層法院訴訟資源有限，既受結(jié)案率等審判質(zhì)效考核指標(biāo)約束,，又有社會維穩(wěn)考量,，故而個人貸款逾期案件立案常常需要排期（注：會出現(xiàn)同樣是信用卡逾期，有人欠款3年才被起訴,，有的剛過90天就收到傳票）,。故而正式提起訴訟前，律師會先進行訴前協(xié)商,，旨在促成雙方都能接受的調(diào)解方案,。

就王敏的處理經(jīng)歷，如果債務(wù)人在協(xié)商時只一味歸咎于外因,、推卸責(zé)任,，是很難達(dá)成一致的，后續(xù)大概率會直接啟動訴訟,；反之,，如果借款人愿意主動溝通，且確有還款意愿,，只是由于內(nèi)外部原因暫時還款困難,，律師在核實后會建議借款人先想辦法清償逾期款項，這是協(xié)商后續(xù)方案（包括展期,、分期,、酌情減免部分利息或滯納金等）的前提,。“貸款逾期后,，銀行系統(tǒng)會自動計算并生成利息,、罰息，有些銀行必須按系統(tǒng)顯示的金額全額償還才能消除逾期記錄,，這一過程無法通過人工方式修改,。”

協(xié)商過程中,，除了還款意愿,，還款能力是關(guān)鍵。王敏能明顯感受到這幾年許多借款人的還款能力在減弱,，協(xié)商的成功率在下降,。“以房貸為例,，2017到2019年間房價漲得比較快,，只要發(fā)出律師函或進入訴訟流程，當(dāng)事人馬上就現(xiàn)身了,。他們是有錢還的,，只不過因為各種原因造成了逾期。最近兩年則不同,，很多當(dāng)事人明顯掏不出錢了,。還款計劃變更的目的是降低再次逾期的風(fēng)險，如果不具備最基本的清逾能力,，銀行幫他做展期等債務(wù)重組計劃也沒有意義,。”王敏說,。

若未能達(dá)成有效協(xié)議,，銀行將依法提起訴訟，借款人可能面臨財產(chǎn)強制執(zhí)行,、納入限制高消費人員名單等法律后果,。當(dāng)前市場上，部分機構(gòu)恰恰會利用負(fù)債人對逾期后果的畏懼和逃避心理,，打著“債務(wù)咨詢”“法務(wù)援助”“征信修復(fù)”等旗號收取高額服務(wù)費,，反而進一步加重債務(wù)人的經(jīng)濟負(fù)擔(dān),。

在向父母坦白前,，蘇鵬就曾做過最后的掙扎。他在百度上搜索“債務(wù)優(yōu)化”,，在海量的搜索結(jié)果中選了一家?guī)в小奥伤弊謽拥臋C構(gòu),。加了銷售微信后,，對方向他展示了過往“戰(zhàn)績”，并為他定制了一套“債務(wù)優(yōu)化方案”,。

當(dāng)時,，蘇鵬即將面臨大面積逾期，驚慌失措,，突然有“專業(yè)人士”伸出援手,，不僅可以托管催收電話，還能跟平臺協(xié)商“減免利息,，只還本金”,，他仿佛抓住了一根“救命稻草”。這根“稻草”的價格是15000元（注：服務(wù)費為欠款總額的4%,，不同機構(gòu)的報價還可能為8%,，甚至10%）。根據(jù)約定,，這筆錢會分三次支付,，對方整理好資料后，蘇鵬需要先行支付預(yù)付款,，協(xié)商階段支付第二筆,，“成功”后結(jié)清余款。

楊丹,，北京市盈科（南京）律師事務(wù)所律師執(zhí)業(yè)4年,，畢業(yè)于上海財經(jīng)大學(xué)，執(zhí)業(yè)領(lǐng)域：勞動爭議,、婚姻家事等,，業(yè)余研究債權(quán)債務(wù)等方向并在社交媒體上分享 （受訪者提供/圖）

“律所”效率很高，完成首筆支付的第三天,，便發(fā)來了“協(xié)商成功”的證據(jù)——一段約30秒的錄音,。蘇鵬喜出望外，立馬結(jié)清了尾款,。冷靜下來后,，他猛然意識到那段錄音內(nèi)容僅僅是一方詢問了欠款情況，并未提及任何實質(zhì)性的協(xié)商成果,。他慌忙致電平臺客服想要確認(rèn)是否有新的還款方案,，卻被告知并無協(xié)商記錄。

蘇鵬立即聯(lián)系“律所”,，對方信誓旦旦地表示,，沒有記錄很正常，因為他們是直接與平臺資方溝通,，因此也無法給出進一步的證據(jù),。蘇鵬心底一涼,，知道自己上當(dāng)了。

彼時已然全面逾期,，他只能硬著頭皮與平臺客服直接溝通,，承諾在規(guī)定日期一次性償還本金，希望對方能減免利息,。幸運的是,，申請?zhí)峤粠兹蘸螅樌@批,。隨后,，他又陸續(xù)與其他平臺溝通。一番嘗試下來,，他意識到好像并不存在所謂的由誰去談或者用什么獨特的話術(shù)成功概率更高,，這跟平臺不同階段的政策有關(guān)，“有的平臺就是什么余地也不給,；有的平臺只要你能盡快把本金還完,，就愿意給方案?！?/p>

在王敏看來,，不同平臺確實可能存在政策差異。

以銀行為例,。銀行會定期（如每季度或每半年度）計算不良貸款撥備覆蓋率和不良貸款率,，并根據(jù)當(dāng)期利潤、監(jiān)管要求,、資產(chǎn)質(zhì)量壓力等因素動態(tài)調(diào)整策略,。此后，總行會根據(jù)各分行或支行的不良貸款情況,、歷史風(fēng)險表現(xiàn),、區(qū)域經(jīng)濟環(huán)境等因素，分配不同的撥備任務(wù),。

如果銀行當(dāng)期整體不良率較低,，則通常協(xié)商意愿不高，但對于確有困難且誠心溝通的客戶,，也愿意給予一些重組政策,；反之，當(dāng)不良率壓力較大,，銀行為快速壓降不良指標(biāo)，則傾向于采取更為積極的協(xié)商策略，“能收盡收”,。

在王敏看來，蘇鵬此前聯(lián)系的那家“律所”很可能就是一家“皮包公司”,，所謂的對接“律師”也未必有律師執(zhí)業(yè)證,。“他們也是在打概率,。有時候銀行剛好有這個政策,，他們就賺相應(yīng)的錢，實際上債務(wù)人自己去溝通,、提交相應(yīng)的材料,，審核通過也可以；如果沒有,，可能他們就進一步介紹客戶去做墊資,。墊資比債務(wù)人通過正規(guī)渠道與金融機構(gòu)直接協(xié)商的成本要高得多?！?/p>

這類“債務(wù)協(xié)商代理”通常會在社交平臺上發(fā)布大量的“成功案例”,，或者“慷慨”地分享“協(xié)商攻略”來引流，隨后便聲稱個人協(xié)商成功率較低,，專業(yè)債務(wù)機構(gòu)出面才能爭取更多優(yōu)惠方案,。除了誘導(dǎo)債務(wù)人支付高比例的維權(quán)提成、手續(xù)費,、咨詢費,，部分違法違規(guī)的代理維權(quán)組織還會發(fā)起惡意投訴，教唆負(fù)債人偽造困難證明,、重疾證明等材料,。一旦這些違法行為被查實，債務(wù)人不僅無法緩解債務(wù)困局,，還將面臨法律責(zé)任風(fēng)險,。

王敏就曾在與債務(wù)人溝通時，遭遇過此類“代理”,?！昂芏鄷r候我們一眼就能看出來，相比當(dāng)事人,，這些號稱是當(dāng)事人‘叔叔’、‘舅舅’的人明顯話更多,。他們常常言之鑿鑿地宣稱國家剛發(fā)布了什么政策,、新出臺了什么規(guī)定，但當(dāng)我要求他們出示文件內(nèi)容時，又根本拿不出,?！?/p>

王敏，四川明之鑒律師事務(wù)所專職律師執(zhí)業(yè)5年,，擅長領(lǐng)域：金融借款合同糾紛,、民間借貸糾紛、勞動爭議,、企業(yè)法律顧問等（受訪者提供/圖）

灰色地帶

結(jié)清所有負(fù)債后,，蘇鵬找到那家“律所”要求退款，可對方以“已提供前期服務(wù)”為由拒絕,，并稱他之所以能談成,，正是靠他們的前期鋪墊。蘇鵬投訴到司法局,，對方才逐漸態(tài)度緩和,，但多次拉鋸后，也僅同意“退一部分”,。

這樣“雪上加霜”的案例,，楊丹也見過不少。她是北京市盈科（南京）律師事務(wù)所的律師,。因為業(yè)余在社交媒體分享有關(guān)應(yīng)對債務(wù)逾期的法律知識,，楊丹結(jié)識了許多年輕的債務(wù)人。因為無處傾訴,，很多人會在凌晨兩三點私信她,，一發(fā)就是一大段。

在楊丹看來,，負(fù)債人一旦被騙,，要求退款便困難重重?！叭绻麑Ψ绞钦?guī)律所,，還可以去司法局投訴；如果只是披著一層‘法律咨詢公司’的外殼,，一般會被認(rèn)為是民事糾紛,，公安無法立案，只能去法院起訴,。到這一步,，很多人要么沒有精力維權(quán)，要么拿不出起訴費用,，或者獲賠金額還抵不過訴訟成本,，并不值當(dāng),，只能不了了之?！?/p>

交流得多了,，楊丹對這個群體的認(rèn)知也開始跳脫出最初的刻板印象——有的是初入社會，突然獲得財務(wù)自主權(quán)無法自控地超前消費,；有的貸款是為了給家里人治病,，或者為父親還賭債；有的是為了好找工作,，去參加職業(yè)培訓(xùn),，反被套路貸,；還有的不愿意拖累親友,，只身出國打工還債……“很多人對負(fù)債尤其是網(wǎng)貸群體會有天然的反感。實際上,，這個群體內(nèi)部千差萬別,，我們不能單純以負(fù)債與否來評判一個人的品性，某種程度上這跟地域歧視沒什么兩樣,?！?/p>

通過負(fù)債人的講述，楊丹得以一窺這個特殊群體所面臨的形形色色的騙局——有的法律咨詢公司會仿寫官方熱線號碼（如號稱“12387調(diào)解協(xié)商”“12278調(diào)解協(xié)商”等,，而銀行保險消費者投訴維權(quán)熱線為“12378”）作為小程序名,；有的會編造虛假名頭，杜撰法律條款,，引人入套,；還有所謂“債務(wù)優(yōu)化中介”忽悠負(fù)債人通過做高房價騙取銀行住房按揭貸款，甚至偽造經(jīng)營資質(zhì)騙取經(jīng)營貸,，導(dǎo)致債務(wù)越“優(yōu)化”越多……

有時候,，她的視頻還在告誡大家不要落入騙局，留言區(qū)便已有“代理”偽裝成已經(jīng)“上岸”的負(fù)債人或者負(fù)債人的親友“花式”攬客,，“刪都刪不完,。”不過,，最讓她印象深刻的私信來自一位“同行”,。后者自稱在北京做律師，是某知名大學(xué)的法律碩士,。其社交媒體顯示,，2022年該賬號曾密集回復(fù)了大量貸款逾期類問題，但關(guān)注者較少,。在注意到楊丹的分享吸引了一些負(fù)債群體后,，他立即拋出了合作邀約,，希望楊丹為其介紹有協(xié)商需求的負(fù)債人員。

對方的話術(shù)顯然經(jīng)過精心設(shè)計,。他先是以“前某股份制銀行總行逾期貸款管理人員”自居,，又不經(jīng)意地提及“妻子是部委公務(wù)員”。鋪墊好身份后便開始“秀實力”,，宣稱“停息分期是常規(guī)操作,，最低可本金三折結(jié)清”。接著再以利益誘惑,，自稱經(jīng)手的大額逾期咨詢,，單筆收費可達(dá)萬元，小額咨詢時薪則按500元計,，直言相熟的銀行法務(wù)人員此類灰色收入每年可達(dá)數(shù)百萬,。

為表誠意，對方主動承諾若轉(zhuǎn)介成功,，可以拿出50%的咨詢費作為介紹費,。見楊丹依然不為所動，又打起同行應(yīng)該互相信任的感情牌,，仍舊無果后,，立即切換話術(shù)，以前輩口吻繼續(xù)施壓,，“現(xiàn)在不抓緊變現(xiàn),，流量沒了就沒了?！奔幢闵頌槁蓭?，謹(jǐn)慎和質(zhì)疑是職業(yè)習(xí)慣，但楊丹也是事后細(xì)品才深感此間套路重重,，遑論那些“病急亂投醫(yī)”的負(fù)債人,。

那么，是否存在所謂的“灰色地帶”呢,？

在接受《南方人物周刊》采訪時,，上海新金融研究院副院長劉曉春表示，確有部分銀行業(yè)（前）從業(yè)人員參與灰色產(chǎn)業(yè),。

據(jù)劉曉春介紹,，不良資產(chǎn)的處置規(guī)模很大，貸款人的情況各不相同,，統(tǒng)一的處置標(biāo)準(zhǔn)不僅難以適用,，還可能誘發(fā)道德風(fēng)險，銀行保持彈性處置是必要的,。這就使得銀行工作人員需要花費大量時間做調(diào)研和協(xié)商,，針對不同負(fù)債人,，是全額收回，還是做個三五年分期,，方案因人而異,。

然而，基層人力有限,，一些銀行的分支機構(gòu)可能三五個工作人員需要對接一百多個借款人,，其中還包含不少債權(quán)本息在一兩萬元的小額案件。那么,，部分實在精力有限的銀行就會評估,，假如一個不良資產(chǎn)包本息在100萬元，自主清收大概能收回60萬元,，若有外包方承諾可以收回50萬元,，銀行為了控制成本、降低違規(guī)風(fēng)險,，也愿意將催收任務(wù)外包給專業(yè)機構(gòu),。而對于外包方,，收回的差額部分就是利潤,。

2024年年初，某國有股份制商業(yè)銀行信用卡中心就公布了207家委外催繳合作機構(gòu)名單,，其中包括43家催收公司和164家律師事務(wù)所,。外包催收作為市場化處置手段已十分普遍，但也為灰黑產(chǎn)的出現(xiàn)提供了可乘之機,。

“比如100萬元的不良資產(chǎn),，原本應(yīng)當(dāng)收回50萬元，一些外催機構(gòu)可能跟銀行內(nèi)部人員關(guān)系好或者有利益輸送,，回收30萬元就算完成任務(wù),。在巨大利益的刺激下，外催機構(gòu)再敲骨吸髓似的暴力催收,，甚至催收和‘反催收（注：向債務(wù)人收取債務(wù)減免服務(wù)費）’兩份錢一起賺,。”這樣做當(dāng)然有風(fēng)險,，但很多涉足灰黑產(chǎn)人員的心態(tài)是“能做多少算多少”,。

2025年2月28日，國家標(biāo)準(zhǔn)化管理委員會批準(zhǔn)發(fā)布了《互聯(lián)網(wǎng)金融個人網(wǎng)絡(luò)消費信貸貸后催收風(fēng)控指引》（以下簡稱《指引》）,，這是我國首個聚焦貸后催收業(yè)務(wù)的國家級規(guī)范,。

《指引》明確了“催收紅線”：催收作業(yè)不應(yīng)在每日22：00至次日8：00進行，每日電話催收不能超過3次,；金融機構(gòu)和第三方催收機構(gòu)應(yīng)只向債務(wù)人催收,，不應(yīng)向聯(lián)系人催收,；金融機構(gòu)和第三方催收機構(gòu)應(yīng)對催收記錄進行定期自查，每年至少一次,；金融機構(gòu)與第三方催收機構(gòu)應(yīng)加強催收人員管理,，需明確具體負(fù)責(zé)催收業(yè)務(wù)的管理部門，指定一名高級管理人員負(fù)責(zé)管理相關(guān)工作,，有條件的可組建專業(yè)催收團隊,。

楊丹最終“拉黑”了那位“同行”。事實上,，她很少接負(fù)債人的案子,，“這個群體本來就沒有錢，有時候都不好意思收律師費,；這個錢也不好掙,，比如有負(fù)債人想要起訴債務(wù)優(yōu)化公司，雖然案子有勝訴的概率,，但很可能贏了官司也拿不到錢,。所以即便對方已經(jīng)接受了律師費報價，我還是會勸他三思,，或者自行起訴,。他有權(quán)維護自己的利益，但如果在債務(wù)累累的情況下又花費了較多的訴訟和律師費,，最終一分錢也得不到,，對律師的執(zhí)業(yè)也是有風(fēng)險的?！?/p>

所以通常遇到負(fù)債人私信求助,，她會建議對方直接去看自己此前分享的相關(guān)內(nèi)容。部分人會聽從建議自行研究,，但也有不少人心浮氣躁,，六神無主，已經(jīng)看不進任何文字,，希望直接獲得明確指導(dǎo),，找一條捷徑；要么就是一上來就詢問能否本金打折,，抑或一味指責(zé)平臺,，抱怨外界，自己沒有吸取任何教訓(xùn),。

楊丹性格直率,，她會直接“罵醒”對方，“我們的后續(xù)溝通是建立在一個共識上：平臺方的利率再高,，只要是符合法律規(guī)定,，你作為成年人簽了合同,，就有義務(wù)去還，這些借錢的機構(gòu)也不是在做公益,。既然事情已經(jīng)走到這一步,，你只能接受，努力通過合法途徑降低損失,，你必須冷靜,，不然要如何自救？”

可即便如此,，她有時候也只能接受“叫不醒裝睡的人,，救不了想跳崖的鬼”，“對有些人,，上當(dāng)是必然的,，否則不會死心。對方說得越神秘,，他們越是受用,，因為人總會選擇相信那些更符合自己期待的事?！?/p>

劉曉春,，上海新金融研究院副院長、交大上海高級金融學(xué)院教授（受訪者提供/圖）

紓困與風(fēng)控

2025年1月10日,，銀行業(yè)信貸資產(chǎn)登記流轉(zhuǎn)中心披露了2024年四季度不良貸款轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)最新數(shù)據(jù),。從2024年4個季度的數(shù)據(jù)來看,，過去一年的不良貸款轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)掛牌規(guī)模,、成交規(guī)模，以及掛牌項目數(shù)量,、成交項目數(shù)量均在逐季度攀升,。多項指標(biāo)創(chuàng)下自2021年不良貸款批量轉(zhuǎn)讓試點業(yè)務(wù)開啟以來的歷史新高。

2024年全年成交的個人不良貸款規(guī)模達(dá)1583.5億元,，同比增長64%,，占不良貸款總成交額近七成。2024年四季度數(shù)據(jù)顯示,，從個人不良貸款資產(chǎn)構(gòu)成看,，個人消費貸款占比最高，達(dá)到66%,；其次是個人經(jīng)營貸款（19.1%）和信用卡透支（14.9%）,。

在經(jīng)濟周期承壓的背景下，加快不良資產(chǎn)出清成為金融機構(gòu)的重要任務(wù),。不良資產(chǎn)包的出讓方以股份行和消費金融公司為主,，地方資產(chǎn)管理公司和金融資產(chǎn)管理公司則是主要接盤方,。與資產(chǎn)包成交規(guī)模日益膨脹相對的是，平均折扣率及本金回收率的持續(xù)縮水,。銀登中心的數(shù)據(jù)顯示,，2024年第四季度，批量個人業(yè)務(wù)平均折扣率為4.8%,，平均本金回收率為7.3%,，較2023年同期分別下降了20和50個基點。

對銀行業(yè)來說,，零售業(yè)務(wù)風(fēng)險上升是行業(yè)的趨勢性現(xiàn)象,未來還將持續(xù)一段時間,。各方都在摸索和調(diào)整，以適應(yīng)當(dāng)前個人債務(wù)的新形勢,。

在劉曉春看來,，過去受限于手工操作和線下風(fēng)控制約，銀行小微貸款及個人貸款業(yè)務(wù)規(guī)模相對有限,，客戶經(jīng)理可以逐步積累風(fēng)險識別能力和業(yè)務(wù)經(jīng)驗,。而這些年，大家都在追求零售業(yè)務(wù)的規(guī)模擴張,，量上得太快,，新手也多，為搶占市場份額,，風(fēng)險準(zhǔn)入門檻可能會不斷降低,；再加上前后臺分工割裂，貸款是客戶經(jīng)理來放,，一旦收不回來,，就交由風(fēng)險管理部門，后者又需要重新接觸客戶,；此外,，在助貸和聯(lián)合貸業(yè)務(wù)模式下，銀行與終端借款人之間存在中介機構(gòu)隔離,，不僅弱化了銀行對借款人的直接風(fēng)險評估能力,，不利于貸后管理，也會導(dǎo)致借款綜合成本上漲,，銀行獲取的利息不變,，卻無形中推高了客戶的整體債務(wù)負(fù)擔(dān)和違約風(fēng)險。

2025年3月,，平安銀行行長冀光恒在業(yè)績發(fā)布會上反思了零售業(yè)務(wù)遭遇的“陣痛”,。坦言過去在整個順周期的情況下，經(jīng)濟高漲的時候，平安銀行以較好的方式較快地做到了“跑馬圈地”,，迅速做大規(guī)模,，把零售做起來了。但是在后來的經(jīng)濟調(diào)整期中,，平安銀行的產(chǎn)品策略和風(fēng)險策略調(diào)整稍微慢了一些,。

不過，當(dāng)前商業(yè)銀行凈息差持續(xù)承壓,，鑒于零售貸款比對公貸款具有更高的定價優(yōu)勢,，零售信貸業(yè)務(wù)仍被許多銀行作為重要的資產(chǎn)投放方向，零售貸款占比還會進一步擴張,。

3月16日,，中辦國辦印發(fā)《提振消費專項行動方案》，第29條提到“強化信貸支持”,，包括鼓勵金融機構(gòu)在風(fēng)險可控的情況下加大個人消費貸款投放力度,，合理設(shè)置消費貸款額度、期限,、利率,；支持金融機構(gòu)按照市場化法治化原則優(yōu)化個人消費貸款償還方式，有序開展續(xù)貸工作,。

同月,，國家金融監(jiān)管總局印發(fā)的《關(guān)于發(fā)展消費金融助力提振消費的通知》（以下簡稱《通知》）明確，對于信用良好,、有大額消費需求的客戶,，個人消費貸款自主支付的金額上限可階段性從30萬元提高至50萬元，個人互聯(lián)網(wǎng)消費貸款金額上限可階段性從20萬元提高至30萬元,?！锻ㄖ愤M一步提到要“開展個人消費貸款紓困”，銀行業(yè)金融機構(gòu)可以根據(jù)借款人的信用記錄,、還款保障,，針對暫時遇到困難的借款人，合理商定貸款償還的期限,、頻次。

（盧俊杰/圖）

《通知》出臺后,，“4000家銀行大戰(zhàn)‘消費貸’”的話題一度沖上熱搜,。部分銀行還開啟了“裂變”和“團購”的“花式營銷”：只要湊齊20人，就可以團購旗下某貸款產(chǎn)品,，最高額度60萬元,，最長5年，最低利率可低至2.68%,；或者用戶作為發(fā)起人可邀請存量客戶或新客參與貸款活動,，成團人數(shù)為50人,，邀請達(dá)標(biāo)后，發(fā)起人可以得到150萬元的貸款額度,，年化利率2.7%,。

不過，在蘇州從事貸款中介的孫權(quán)認(rèn)為,，銀行“卷”利率和額度的背后,，授信依然是差異化的，新政并非在盲目“放水”,，銀行依然會按照風(fēng)控的邏輯進行定價,，支持的還是信用良好的優(yōu)質(zhì)客群，紓困措施同樣針對的是信用良好,、暫時遇到困難的客群,。“好的產(chǎn)品需要好的條件,，降利率,、加額度，申請獲批的門檻也會抬高,。50萬的消費貸,，7年期，月息兩厘算利率夠低了,，算下來月供也在7000元左右,，再加上房貸車貸，如果月薪?jīng)]有兩萬元以上,，幾乎沒得做,。針對一般收入的低息產(chǎn)品也有，但通常是寬松一段時間,，逾期率一高,，馬上就會收緊?！?/p>

在劉曉春看來,，相對于部分銀行的“高調(diào)”營銷，政策在消費貸方面“并不高調(diào)”,，“決策層也知道,，如果鼓勵過頭，可能會帶來一波新的社會問題,，不僅僅是銀行的不良資產(chǎn),，過度營銷也會導(dǎo)致很多人超越自身收入和還款能力去貸款消費，引發(fā)很多社會問題。說到底,，消費提高的前提還是收入水平的改善,，貸款只能解決一時，過度強調(diào)投放規(guī)模,，終會被‘反噬’,。所以，政策在鼓勵銀行業(yè)優(yōu)化個人消費貸款償還方式和續(xù)貸工作的同時,，也對其風(fēng)險管理提出了更高要求,。”據(jù)《證券時報》3月30日的報道,，多家股份行,、國有大行的地方分行已接到總行通知，4月起信用消費貸產(chǎn)品年化利率或上調(diào)至不低于3%,。

跟幾年前相比,，孫權(quán)的客戶少了許多。這并非因為需求的人少了,，恰恰是因為需求的人在變多,，但符合銀行貸款要求的人變少了?！耙郧耙粋€工薪族能做個30萬元,，甚至還能撬動一些杠桿。現(xiàn)在不行了,，很多負(fù)債人找來希望我們幫他‘優(yōu)化’一下,，比如做一筆利率較低的銀行大額貸款去填之前的高利率的坑，但80%都通過不了銀行的審核,?！?/p>

孫權(quán)近期遇到的一個客戶，戀愛遇到“渣男”,，對方拿她的手機網(wǎng)貸了幾十筆,，到分手時已經(jīng)滾到了百余筆，負(fù)債高達(dá)六七十萬元,。她希望拿自己的一套全款房去銀行抵押,，貸出一筆錢把賬平掉。但因為征信太差,，即便有抵押,，銀行也不接受。這位客戶只能轉(zhuǎn)向民間借貸,，“利率一分（月利率1%）出頭”。她的計劃是用這筆錢還完網(wǎng)貸后，待幾個月后征信改善,，再嘗試從銀行貸款,，還完民間的那筆，之后再按月去還銀行的貸款,。代價高昂,，道路蜿蜒，一切只為“上岸”,。

坎坷“上岸”的蘇鵬正在逐漸改變自己的生活方式,。以前點外賣“想吃就點”的豪氣消失了，一旦超過30元,，他就要糾結(jié)好一陣,。待租房合同到期，他打算換個更便宜的房子,。3月工資發(fā)放后,，他第一時間給父母轉(zhuǎn)去了5500元。接下來,，他計劃每月發(fā)薪日先償還一部分借款,，剩余部分存進微信、支付寶或銀行卡,，這樣方便查看賬單,，做到心中有數(shù)。

蘇鵬把這段經(jīng)歷視作自己人生至今代價最慘重的一課,。在大學(xué)期間,，曾有一位同學(xué)因校園貸負(fù)債17萬元?！爱?dāng)時我還暗想,，一個人怎么能欠這么多錢。后來才發(fā)現(xiàn),，我沒資格說別人,。”

誘惑當(dāng)然還存在,。距離“上岸”不足一個月,，蘇鵬并不知道日后自己能堅持到什么程度。相比過度負(fù)債后再竭力尋找“上岸”良策,，如何事先建立起合理負(fù)債的理念更為重要,。“我現(xiàn)在依然期待去聽演唱會,，但會等到自己攢了足夠的錢再去,。如果這么慘痛的代價還教不會我,，那我也沒救了?！?/p>

遇到一些債務(wù)負(fù)擔(dān)過重的人,，孫權(quán)總?cè)滩蛔駥Ψ讲灰倥鼍W(wǎng)貸，也時常因此被客戶懟到無言以對,，“他們會說,，‘我是花錢找你解決問題的，你解決不了,，反而跟我說一堆大道理,。道理誰不懂啊,？但我也只能繼續(xù)往下走,。’化債的辦法再多,，如果負(fù)債人自己不改變,，幫得了一時，幫不了一世,?！?/p>

以貸款中介為業(yè)的孫權(quán)，自己對貸款的態(tài)度反而十分謹(jǐn)慎,。他新婚不久,，夫妻倆早就想擁有一套屬于自己的房子。首付早已攢夠,，但遲遲不敢出手,，“我考慮的東西很多，房價跌了還能接受,，最擔(dān)心的是萬一失業(yè)了,，沒有進項，房貸還有30年要怎么辦,？無論大環(huán)境如何起伏,，壓力終究要個人自己背負(fù)?！?/p>

（應(yīng)采訪對象要求,，文中蘇鵬、安茜,、孫權(quán)為化名,。）